A consultoria, com operação estruturada desde 2018, adota a tokenização de ativos tradicionais como tese central para investidores qualificados brasileiros
O mercado de ativos digitais no Brasil atravessa uma fase de maturação institucional que transcende a exposição a criptomoedas convencionais. A Omex Capital, primeira consultoria brasileira em funcionamento desde 2018, direciona sua operação ao segmento de alta renda com foco em RWA (Real World Assets), categoria que engloba a tokenização de ativos tradicionais, como crédito privado, títulos e participações imobiliárias por meio de infraestrutura de blockchain.
O segmento de RWA representa uma parcela crescente do ecossistema de ativos digitais. O estudo The $400T Future of Tokenised Assets, conduzido em conjunto pela Securitize e pela Keyrock, aponta um volume global superior a US$ 400 bilhões em ativos tokenizados atualmente, dado também consolidado por agregadores especializados do setor. Projeções da BCG (Boston Consulting Group) em parceria com o WEF (Fórum Econômico Mundial) apontam que a tokenização de ativos ilíquidos globais, como private equity, venture capital, arte e imóveis de alto padrão, pode alcançar US$ 16 trilhões até 2030, equivalente a cerca de 10% do PIB global. Estimativas do Citi GPS, unidade de pesquisa do Citi, seguem direção semelhante, projetando entre US$ 4 trilhões e US$ 5 trilhões em títulos e valores mobiliários digitais tokenizados no mesmo horizonte.
Para o investidor de alta renda, a tokenização também redesenha o acesso a classes de ativos historicamente restritas. Fundos de private equity e hedge funds tradicionais costumam exigir aportes mínimos entre US$ 1 milhão e US$ 5 milhões. Estruturas de RWA fracionam esse acesso em cotas de US$ 10 mil a US$ 50 mil, o que amplia a participação de investidores qualificados em classes de ativos antes reservadas a fundos ultra institucionais, sem a volatilidade típica de criptoativos como Bitcoin e Ethereum.
A consultoria adota uma abordagem educacional junto aos clientes. Parte significativa do público de alta renda ainda associa ativos digitais exclusivamente a criptomoedas de primeira geração, desconhecendo a amplitude da categoria, que inclui tokens de dívida, stablecoins lastreadas e instrumentos de renda fixa tokenizados, como os fundos tokenizados de Tesouro americano, que somam mais de US$ 13,4 bilhões em ativos e funcionam como reserva de valor em dólar com rendimento em tempo real. A Omex Capital estrutura portfólios que contemplam governança de custódia, compliance tributário e planejamento sucessório.
“O investidor qualificado brasileiro busca estruturas que integrem ativos digitais ao portfólio tradicional com a mesma disciplina aplicada à renda fixa e variável”, afirma Paulo Fernando Braga, CEO da Omex Capital. O marco regulatório brasileiro de 2023 para prestadores de serviços de ativos virtuais impulsionou a institucionalização do setor, gerando ambiente propício para consultorias especializadas.
A trajetória da Omex Capital, com operação formalizada antes do ciclo de institucionalização do mercado, proporciona à consultoria histórico consolidado em diferentes cenários macroeconômicos. A experiência acumulada desde 2018 posiciona a empresa para acompanhar a expansão projetada da participação de ativos digitais em portfólios de alta renda, movimento já consolidado em family offices norte-americanos e europeus que alocam parcela crescente do patrimônio em RWA e instrumentos tokenizados.